Разделы:
Конструктор НПФ
Для удобства база данных по российским НПФ разделена на 10 файлов в формате .csv
Открытая база данных «Конструктор НПФ» помогает сделать деятельность НПФ более прозрачной и доступной для исследователей. Ее ключевая идея– стимулировать рост научного и общественного интереса к деятельности по управлению портфелями пенсионных накоплений и резервов, повысить прозрачность деятельности НПФ, способствовать формированию доверия на финансовом рынке, основанного на получении объективной информации. Развитие исследований о работе НПФ поможет сделать пенсионные сбережения и негосударственные пенсионные фонды более понятными для общественности.
Данные «Конструктор НПФ» будут находиться в открытом доступе и регулярно обновляться. При их использовании в исследованиях и аналитике просьба делать ссылку: База данных «Конструктор НПФ» Института прикладных экономических исследований (ИПЭИ) РАНХиГС.
По нашему опыту, отсутствие исторических рядов доходностей портфелей, использующих эффекты размера компаний, стоимости и роста, инерции, ликвидности и др. фундаментальных факторов, создает необоснованно высокие издержки у добросовестных исследователей разных аспектов финансового рынка, вынужденных каждый раз самостоятельно считать доходности указанных факторов, отвлекаясь от основной темы исследования. Мы постарались отчасти помочь решению данной проблемы, публикуя версию исторических рядов доходностей факторов с раскрытием методики их расчета и выборки данных.
С помощью «Конструктора НПФ» можно решать такие задачи как:
- оценка показателей доходности и риска портфелей пенсионных накоплений НПФ, их сравнение с бэнчмарками
- анализ влияния временных горизонтов инвестирования на параметры доходности и риска портфелей финансовых активов
- моделирование бэнчмарков для оценки доходности и рисков управления пенсионными портфелями НПФ
- осуществление декомпозиции долгосрочной доходности портфелей пенсионных накоплений НПФ
- оценка эффективности стратегии распределения активов при управлении портфелями пенсионных накоплений НПФ, построение оптимальной структуры распределения активов
- анализ влияния ограничений по составу и структуре активов пенсионных накоплений НПФ на результаты их деятельности
- анализ макро- и микро-факторов, влияющих на доходность и привлечение средств пенсионных накоплений в НПФ
- построение рейтингов НПФ
По нашим оценкам наиболее популярных академических публикаций о пенсионных фондах в мире, раскрываемые в «Конструкторе НПФ» данные позволяют воспроизводить большинство классических расчетов, необходимых для оценки эффективности деятельности по управлению портфелями пенсионных накоплений. Применимость данных о НПФ для целей научно-практического анализа в течение нескольких лет опробовалась в НИР ИПЭИ и ВКР студентов РАНХиГС.
Исторические показатели деятельности НПФ по управлению пенсионными резервами и накоплениями собирались в течение многих лет на основании финансовой и специализированных форм отчетности НПФ, данных Интернет-сайтов негосударственных пенсионных фондов, сведений, опубликованных ФСФР России и Банком России. Исторические данные о финансовых инструментах, используемых при анализе пенсионных портфелей, брались из Bloomberg и иных информационно-аналитических систем.
Данные «Конструктор НПФ» не являются официальной информацией о деятельности НПФ, их не нужно рассматривать в качестве инвестиционного совета и рекомендаций. Несмотря на то, что мы пользовались официальными источниками и авторитетными публикациями, в данных могут встречаться неточности. Будем благодарны за ваши замечания, позволяющие улучшить качество базы данных.
Прозрачность существенной финансовой информации, наши знания и умения могут помочь обществу развивать финансовые рынки, укреплять доверие и улучшать благосостояние людей.
Свои вопросы и комментарии вы можете отправлять на электронную почту Черновой Марии.